面向文化资产证券化定价的G-Bass随机扩散预测模型研究

作     者：曹宏铎 李旲 张晓云 CAO Hong-duo LI Ying ZHANG Xiao-yun

作者机构：中山大学管理学院广东广州510275 

基　　金：国家自然科学基金资助项目(71371200) 高校基本科研业务费重大项目培育和新兴交叉学科资助计划 

出 版 物：《管理工程学报》 (Journal of Industrial Engineering and Engineering Management)

年 卷 期：2017年第31卷第1期

页      码：192-200页

摘      要：面向文化资产证券化定价问题,构造嵌入Gamma过程的Bass随机扩散模型(G-Bass模型),以预测文化产品的市场接受度,进而解决由于文化资产未来收益的强烈不确定性而引起的资产定价困难。论文首先给出了G-Bass随机扩散模型形式;然后,根据模型给出的资产收益的价格形式,利用新增资产收益信息,使用贝叶斯参数推断方法,对模型的参数进行更新;借助马尔科夫蒙特卡罗(MCMC)方法解决积分过程中的多重积分问题,最终可以实现资产的动态定价。本文采用中国大陆电影票房数据对该方法进行了实证效果分析,结果显示该方法具有较好的预测效果,具有可行性和适用性。本文为文化创意资产的定价提供一种新思路。

主 题 词：Bass模型 Gamma过程 资产定价 资产证券化 文化创意资产 

学科分类：12[管理学] 02[经济学] 0202[经济学-财政学类] 1201[管理学-管理科学与工程类] 020204[020204] 

核心收录：

D　O　I：10.13587/j.cnki.jieem.2017.01.025

馆 藏 号：203211121...